El gobernador explicó que la provincia avanzará con la emisión de bonos internacionales para financiar obras estratégicas vinculadas al crecimiento productivo. La operación será liderada por JP Morgan y Santander, mientras el Gobierno apunta a captar capitales para infraestructura, minería, energía y desarrollo económico.
Concluida la ronda de reuniones financieras en Estados Unidos y Europa, el Gobierno de San Juan comenzó a delinear los próximos pasos para avanzar con la emisión del denominado “Bono San Juan”, una herramienta de financiamiento que podría marcar una de las operaciones más relevantes de la provincia en los últimos años.
La Legislatura provincial ya aprobó la autorización para que el Ejecutivo pueda emitir deuda por hasta 600 millones de dólares, aunque desde el Gobierno aclararon que ese monto representa un límite máximo y que la cifra final dependerá de la respuesta del mercado, la demanda de los inversores y las condiciones financieras al momento de la colocación.
La presentación del proyecto comenzó con el road show internacional encabezado por el gobernador Marcelo Orrego y el ministro de Economía, Finanzas y Hacienda, Roberto Gutiérrez, quienes mantuvieron encuentros con 14 inversores institucionales, entre ellos fondos de inversión, fondos de pensión y bancos internacionales.
Durante esas reuniones, la delegación sanjuanina expuso la situación económica de la provincia y buscó posicionarla como un emisor confiable dentro del escenario financiero argentino, destacando sus indicadores fiscales y su capacidad de cumplimiento.
Septiembre, el mes previsto para definir la emisión
El cronograma oficial apunta a que septiembre sea un momento clave para la operación, luego del receso habitual de los mercados internacionales durante agosto. Antes de concretar la emisión, el Gobierno realizará una nueva presentación ante potenciales compradores para ajustar los detalles finales.
En esa instancia se definirá tanto el monto definitivo que saldrá al mercado como la tasa de interés que deberá afrontar la Provincia.
El esquema contempla una colocación internacional bajo los formatos Regla 144A y Regulación S, instrumentos utilizados principalmente por inversores institucionales extranjeros. Además, el Ejecutivo analiza una alternativa de emisión en el mercado local, donde asegura haber encontrado interés por parte de distintos actores financieros.
Los fondos estarán destinados a infraestructura
Desde la administración provincial remarcaron que los recursos obtenidos no tendrán como destino gastos corrientes, sino proyectos de infraestructura vinculados al crecimiento económico de San Juan.
Entre las obras previstas figuran mejoras viales, caminos de montaña, infraestructura energética como estaciones transformadoras, trabajos de saneamiento y otras inversiones destinadas a acompañar el desarrollo productivo, especialmente el impulso de la actividad minera.
La estrategia oficial: mostrar una provincia financieramente sólida
Uno de los principales argumentos presentados ante los inversores fue la situación fiscal de San Juan. Según explicó el Gobierno, la provincia mantiene cuentas equilibradas, cumple con la Ley de Responsabilidad Fiscal y registra bajos niveles de endeudamiento.
Estos indicadores forman parte de la estrategia oficial para generar confianza en los mercados y obtener condiciones favorables al momento de emitir el bono.
De esta manera, el Ejecutivo provincial busca transformar el financiamiento externo en una herramienta para acelerar obras consideradas clave para la competitividad y el crecimiento económico de San Juan.
